Рынок жилищного кредитования: эксперты сдержаны в своих прогнозах

Российскому рынку жилищного кредитования понадобилась всего несколько лет, чтобы выйти на докризисный уровень. Более того, как отмечают эксперты, сегодня можно сделать вывод о том, что показатели 2011 года превысили докризисные, о чем свидетельствует статистика. Аналитики центра «ГдеЭтотДом.РУ», опираясь на официальные данные ЦБ, подвели итог одиннадцати месяцев прошлого года, согласно которому в России было выдано 512 тыс. кредитов, их общая сумма составила 662 млрд. руб. Если сопоставить эти данные с показателями 2008 года, когда за  год было выдано 497 тыс. кредитов на 736 млрд. руб., то динамика роста окажется положительной. Кроме того, если использовать специальный метод расчета, то можно смело говорить о том, что за весь 2011 год в России выдано 600 тыс. кредитов на сумму 750 млрд. руб. для покупки жилья. Таким образом, это значительно превышает показатели докризисного уровня в этой сфере кредитования.

Основными тенденциями рынка жилищного кредитования в прошлом году стали: увеличение среднего размера кредита; снижение уровня процентных ставок; внедрение программ, которые учитывают особенности объектов и возможности заемщиков. В 2011 году отмечалось снижение ставок в рублях – до 11,6%. Данная тенденция имела перспективу и на будущее, но из-за дефицита ликвидности во второй половине прошлого года снижение ставки в рублях по программам жилищного кредитования практически прекратилось. Снижение ставок происходило не только в рублях, но и в иностранной валюте – до 9,7%. На фоне снижения кредитных ставок вырос средний показатель жилищных кредитов  до 1,3 с 1,15 млн. руб., т.е. рост составил 15%. Этот показатель превысил динамику роста цен на жилье, который в среднем по стране составил 6,1%. Тем не менее, как поясняют специалисты, рост жилищного кредитования происходил за счет роста объемов выдаваемых кредитов, а не за счет числа самих кредитов.

Дальнейшая перспектива развития жилищного кредитования будет во многом зависеть от того, насколько гибкую политику будут проводить банки. Последние несколько лет кредитные учреждения активно предлагали новые продукты, в том числе и для рынка первичного строительства, а также для различных корпоративных программ. При назначении процентной ставки большей частью учитывались характеристики заемщика, а также параметры выдаваемого кредита, среди которых – валюта, срок, размер первоначального взноса и др. Управляя рисками, банки стали предлагать определенным категориям клиентов программы кредитования с гибкими условиями. Если в нынешнем году банки продолжат эту тенденцию и будут запускать новые программы, которые учитывают особенности сегментов рынка и конкретных заемщиков, пока еще не достаточно охваченных жилищным кредитованием, то это может положительно сказаться на росте рынка в целом. Перспективные сегменты на рынке жилищного кредитования еще есть. Например, кредитование строительства домов малоэтажной застройки, индивидуальных жилых домов, покупки земельного участка и др. Все эти направления пока еще слабо развития из-за сложных правовых рисков, но перспектива развития рынка жилищного кредитования в нынешнем году едва ли не напрямую зависит от развития этих сегментов рынка. Поэтому российским банкам придется искать эффективные инструменты для решения, чтобы начать осваивать их уже в нынешнем году.

Хотя изменения банковских продуктов на российском рынке жилищного кредитования не является единственным фактором. На втором месте – макроэкономическая ситуация, и в текущем году для российского рынка в целом она может сложиться не очень удачно. Важные показатели, из которых складывается макроэкономическая ситуация, для России складываются не совсем успешно. В частности, такие традиционные показатели, как цены на различные вилы сырья, влияющие на состояние экономики и во многом определяющие динамику развития рынка, хоть и не подвергнутся существенным изменениям, но все же могут вызвать обеспокоенность. Уровень дохода граждан, а, следовательно, интерес к жилищному кредитованию, сохранится при условии, что экономика будет оставаться стабильной. Рост ставок по кредитам также не будет способствовать развитию рынка кредитования жилья. Стагнация в экономике и высокое расслоение доходов населения будет приводить к тому, что жилищный рынок кредитования в России будет оставаться в ограниченных пределах. Одновременно с этим текущие экономические реалии не скажутся на том, что спрос на покупку жилья будет оставаться практически неизменным. В этой ситуации государству не останется ничего иного, как стимулировать расширение рынка, поддерживая программы жилищного кредитования социальными льготами для определенной категории населения. Самыми эффективными инструментами в данном случае продолжат оставаться пониженные ставки по кредитам, субсидирование первоначального взноса и т.п. Совершенно точно пока можно прогнозировать одно: такого активного роста рынка, который наблюдался в прошлом году, ожидать не стоит. По прогнозам аналитиков в 2012 году рост рынка кредитования жилья не превысит 25%, но и этот уровень станет большим достижением.